Gestão de Risco | Psicologia
Recuperação do Drawdown
"A Recuperação do Drawdown descreve o tempo e o rendimento necessários para voltar ao nível de capital anterior após um drawdown — uma realidade matemática frequentemente subestimada."
In-Depth Definition
A Recuperação do Drawdown ilustra uma realidade matemática contraintuitiva frequentemente ignorada: uma perda de X% requer um ganho de mais de X% para ser compensada. Uma perda de 10% requer +11,1% de recuperação. Uma perda de 25% requer +33,3%. Uma perda de 50% requer +100%. Uma perda de 75% requer +300%. Este fenómeno deve-se à base de cálculo reduzida após a perda. Justifica matematicamente a obsessão com a gestão de risco: evitar grandes perdas é muito mais importante do que maximizar grandes ganhos.
StarQuant Insight
O StarQuant calcula e visualiza a Recuperação do Drawdown estimada na Equity Curve de cada estratégia, projetando o tempo de retorno ao pico baseando-se no desempenho histórico e alertando quando um drawdown atual ultrapassa os limites definidos.
Pro Tip
Antes de aumentar o risco por operação para 'recuperar mais rápido' após um drawdown: calcule o efeito inverso. Se essa estratégia falhar novamente, o drawdown piora e a recuperação torna-se ainda mais longa. A disciplina constante no sizing é a sua melhor proteção.